Биржевой рынок масличных и продуктов их переработки демонстрировал разноплановую ценовую тенденцию.
Раздел 1. Биржевой рынок
Цены на подсолнечник за прошедшую неделю на биржевом рынке укрепились на майские контракты на 2 USD/т, а на октябрьские фьючерсы на 1 USD/т. Цены в национальной валюте остались на прежнем уровне.
За прошедший период цены на рапс на мировом рынке на Виннипегской товарной бирже на майские и июльские контракты укрепились на 3–4 USD/т и составили 379 USD/т и 385 USD/т соответственно.
На бирже Euronext на майские контракты цены на рапс незначительно укрепились (на 3 USD/т), на августовские котировки цены укрепились на 9 USD/т до 404 USD/т. На европейской бирже Euronext цены на рапсовое масло незначительно укрепились (на 2 USD/т) и составили 1416 USD/т на майские и августовские фьючерсы. Цены в евро остаются на прежнем уровне. Главная причина изменений цены — колебание курса валют.
На будапештской товарной бирже цены на рапс за истекшую неделю продемонстрировали незначительный рост на майские котировки на 2 USD/т до 377 USD/т, а на августовские котировки цены укрепились на 1 USD/т до 366 USD/т.
Цены на соевые бобы и соевый шрот на протяжении недели понизились на биржевом рынке: соя — на 11 USD/т, соевый шрот понизился в цене на 20 USD/т до 263 USD/т на майские отгрузки, соевое масло значительно подорожало на 24 USD/т до 877 USD/т.
Давление на рынок сои оказало и будет оказывать сообщение из Аргентины о достижении соглашения о прекращении забастовки портовых рабочих. Это означает возобновление работы портов и поступление на мировой рынок в растущих объемах рекордного урожая сои и продуктов ее переработки из Аргентины.
Поддержку ценам на соевое масло оказало укрепление цен на нефть.
На рынке тропических масел за отчетный период наблюдался понижательный ценовой тренд. На малазийской бирже котировки на сырое пальмовое масло значительно понизились на 9–11 USD/т на апрельские — майские котировки.
Раздел 2. Подсолнечник и продукты переработки.
За прошедший период динамика цен на мировом рынке подсолнечного масла демонстрировала понижательную тенденцию. Цены на сырое подсолнечное масло на европейском рынке за истекшую неделю понизились для поставок в октябре-декабре 2010 года на 10 USD/т до 950 USD/т ЕС, ex-tankС.-З. Европа. Цены на семена подсолнечника, экспорт. цена, реком. МСХ Аргентины, FOB порты Аргентины для поставок в апреле 2010 года составили 405 USD/т, что и неделей ранее.
На рынке подсолнечника и масла усиливаются понижательные тенденции. На фоне снижения экспортных цен до примерно 850 USD/т с недавних 870 USD/т (FOB) и укрепления рубля надежды на стабилизацию внутреннего рынка масла не оправдались. На неделе средние цены предложения опустились на 500 руб./т до 25725 руб./т. Цены на подсолнечник ослабли на 225 руб./т до 12175 руб./т.
Раздел 3. Рапс и продукты переработки.
На мировом рынке цены на рапс за прошедший период демонстрировали повышательную ценовую тенденцию.
Цены на сырое рапсовое масло ЕС, ex-mill порты С.-З. Европы на мировом рынке для поставок в мае-июле составили 916 USD/т, что на 15 USD/т больше, чем неделей ранее.
На рынке рапсового шрота наблюдается понижение цен.
Экспорт канолы Канадой в феврале и марте текущего года увеличился, в связи с ростом поставок в Мексику и Японию. Также увеличился экспорт канолы в Пакистан, который составил 87 тыс. т в марте и ожидается, что достигнет 100–110 тыс. т в апреле текущего года.
Переработка канолы Канадой в марте достигла рекордного показателя в 460–470 тыс. т в связи с ростом спроса на рапсовое масло. В текущем сезоне переработка канолы Канадой оценивается в 4,60 млн т, а экспорт канолы составит 7,0 млн т, против 7,8 млн т годом ранее.
Посевы канолы в Канаде увеличатся на 5–8%, превысив показатель 2008 года. Который составил 6,54 млн га.
Переработка рапса в ЕС-27 в июле-июне 2009/10МГ оценивается в 22,7 млн т, против 22,9 млн т, что прогнозировалось ранее и против 20,4 млн т сезоном ранее.
В январе-марте 2010 года импорт рапса ЕС-27 снизился до 520 тыс. т, против 908 тыс. т в октябре-декабре 2009 года и 839 тыс. т в январе-марте 2009 года. За отчетный период в ЕС-27 было поставлено 200 тыс. т из Украины, 60 тыс. т из СНГ, 85 тыс. т из Канады и 170 тыс. т из Австралии.
Запасы рапса в ЕС-27 на конец июня оцениваются на уровне 1,5 млн т. Прогнозы по валовому сбору будут ключевым фактором, который влияет на цены. Производство рапса в ЕС-27 в 2010 году ожидается на уровне 21,0 млн т, что на 0,5 млн т меньше, чем годом ранее. Уборочная площадь прогнозируется на уровне 6,7 млн га, что на 0,3 млн га или 4% превышает показатель прошлого года.
Раздел 4. Соя и продукты переработки.
На мировом рынке сои и продуктов ее переработки за прошедший период наблюдалась разноплановая ценовая тенденция. Цена соевого масла на условиях поставки Голландия/ЕС, ex-mill порты С-З. Европы в мае-июле составила 902 USD/т, что на 3 USD/т меньше, чем неделей ранее.
Рынок соевого шрота демонстрировал понижающий ценовой тренд.
Факторы, которые оказывают давление на цены:
— окончание страйка в Аргентине
— высокий уровень экспортного предложения из Южной Америки
— увеличение посевов под соевыми бобами согласно МСХ США
— уровень запасов на 1 марта
Стоит ожидать падение цен в среднесрочной перспективе, в связи со следующими факторами:
Возобновление экспорта Аргентиной и сезонное увеличение поставок соевых бобов, соевого шрота и масла из Аргентины и Бразилии в апреле-мае. Темпы уборочной кампании, уровень урожайности, валовой сбор и темпы продаж фермеров будут ключевым фактором.
На текущий момент уровень предложения соевого шрота в ключевых странах пока невысок, что удерживает цены на высоком уровне на физическом рынке. С мая стоит ожидать падение цен на этот продукт, когда запасы аккумулируются.
Решение Китайского правительства по ограничению импорта соевого масла из Аргентины имеет временное давление на цены на соевое масло.
31 марта МСХ США опубликовало обзор, который окажет давление на цены. Запасы соевых бобов на 1 марта оказались, выше, чем ожидалось. Фермеры из США расширят посевы соевых бобов и других масличных культур до 39,7 млн га, что на 1,1 млн га больше, чем годом ранее. Посевы соевых бобов в США увеличатся на 0,8% до рекордных 31,6 млн га в 2010 году.
В октябре-сентябре 2009/10МГ ожидается, что Китай импортирует 2,2 млн т соевого масла. Такая оценка была приведена до решения Китаем об отмене закупок соевого масла из Аргентины.
Экспорт соевого шрота Индией в марте достиг показателя в 200 тыс. т, а за период октябрь-март 2009/10МГ составил 1,7 млн т, против 2,76 млн т годом и 3,43 млн т двумя годами ранее.
Переработка масличных культур в Индии в январе-марте 2010 года была ниже, чем ожидалось. Фермеры предлагают переработчикам продукты по высоким ценам.
Нулевая импортная пошлина на растительные масла в Индии имеет следующее влияние:
Запасы масличных культур в Индии на 1 апреля достигли рекордного показателя, несмотря на снижение производства в текущем сезоне. По состоянию на 1 апреля запасы соевых бобов составили 4,4 млн т, что на 0,7 млн т больше, чем на аналогичную дату годом ранее.
Снижение внутреннего производства растительных масел, повлекло за собой рост зависимости страны от импорта этих продуктов.
Экспорт шротов Индией в январе-марте 2010 года снизился на 0,54 млн т, чем годом ранее и на 1,1 млн т, чем в октябре-марте 2009/10МГ.
Экспорт соевых бобов США в марте составил 3,5 млн т, что на 0,8 млн т превышает показатель прошлого года. Основной причиной были меньшие, нежели ожидалось, поставки сои из Южной Америки.
За период сентябрь-март 2009/10 МГ США поставили на внешние рынки 34,8 млн т соевых бобов, что на 8,3 млн т или 31% больше, чем годом ранее и на 11,0 млн т или 46% больше, чем двумя годами ранее.
На конец марта запасы соевых бобов в США оцениваются на уровне 28,0 млн т, что является самым низким показателем за последние 6 лет.
За период 28 марта — 4 апреля в США было проинспектировано на экспорт 16,2 млн бушелей соевых бобов, против 30,6 млн бушелей неделей ранее и 21,2 млн бушелей годом ранее.
К 1 апреля в Бразилии было убрано 74% посевов соевых бобов, против 59% в среднем за прошедшие пять лет.
Раздел 5. Тропические масла
На рынке тропических масел за истекший период наблюдался повышающий ценовой тренд. Цена на малазийское сырое пальмовое масло на условиях поставки CIF Роттердам в апреле 2010 года составила 825 USD/т, что на 5 USD/т больше, чем неделей ранее.
За отчетную неделю цены на кокосовое масло сырое Филиппины CIF Роттердам укрепились на 25 USD/т до 915 USD/т с поставкой в апреле-мае.
