Зерно: обзор мирового рынка

"Агронеделя" № 39 (07 октября - 14 октября 2009 г.)

Прошедшая неделя продемонстрировала, насколько спекулянты влияют на ценообразование на мировом рынке.

Продовольственная пшеница

Несмотря на отсутствие фундаментальных факторов поддержки цены на физическом рынке и биржевые котировки существенно выросли ввиду активных закупок инвестфондами контрактов для выполнения срочных обязательств и увеличения коротких позиций (к примеру, за понедельник и вторник на Чикагской товарной бирже было закуплено около 10,0 тыс лотов). Дополнительную поддержку рынку оказали укрепившиеся рынки соевых бобов, кукурузы и сырой нефти, а также несколько увеличившийся в последние недели импортный спрос и ослабившийся доллар США. Что касается европейского рынка, то он, по мнению, многих трейдеров, давно утратил собственные существенные рычаги ценообразования и в большей мере теперь ориентируется на американский рынок, поэтому здесь также наблюдалась повышательная тенденция (несмотря на низкие экспортные продажи из ЕС из-за неконкурентоспособности товара).
Дополнительными факторами, которые в той или иной мере повлияли на рыночную ситуацию были следующие события:
 — МСХ Франции понизило прогноз урожая мягкой пшеницы в 2009 году на 1 млн т до 36,3 млн т ввиду сокращения посевных площадей под мягкой пшеницей на 126 тыс га по сравнению с оценками предыдущего месяца;
 — холодная погода вплоть до заморозков в выходные дни (местами прошли дожди со снегом) нанесли, по мнению специалистов, небольшой ущерб урожаю кукурузы и соевых бобов. Более того, из-за плохих погодных условий уборка урожая соевых бобов замедляется, что в свою очередь притормаживает ход сева мягкой пшеницы SRW, которая, как правило, сеется после сои. Положительным моментом для рынка пшеницы стало также и рост котировок сырой нефти;
 — прошедшие дожди на западе и юге Австралии позволили увеличить прогноз производства пшеницы на 1 млн т до уровня 23,1 млн т;
 — по данным МСХ США на прошлой неделе экспортные продажи американской пшеницы составили 767,3 тыс т, что значительно выше ожиданий рынка на уровне 400,0–600,0 тыс т (только в Ирак было продано более 200,0 тыс т).

На Чикагской товарной бирже за прошедшую неделю декабрьские котировки на продовольственную пшеницу повысились на 18,74 USD/т и составили 187,83 USD/т. Мартовские котировки находились на уровне 194,81 USD/т (повышение на 18,74 USD/т). При поставках в мае 2010 года пшеница котировалась по 199,51 USD/т.
Декабрьские котировки Будапештской биржи (BSE) на продовольственную пшеницу (евростандарт) 13 октября составляли 153,29 USD/т, что на 1,79 USD/т выше, чем неделей ранее. Мартовские котировки повысились до 160,41 USD/т (рост на 1,25 USD/т).
Ноябрьские котировки на французской бирже EURONEXT (Париж) за прошедшую неделю повысились на 5,87 USD/т до 189,07 USD/т. Январские котировки увеличились на 5,51 USD/ту до уровня 189,81 USD/т, а на поставки в марте 2010 года повысились до 192,39 USD/т.

Таблица 1. Фьючерсные цены на пшеницу продовольственную на некоторых биржах мира

УЕ — в национальных валютах за 1 ту, за исключением СВОТ

За прошедшую неделю цены на пшеницу 2SRW FOB, Мексиканский залив повысились на 17,5 USD/т и составили 190,2 USD/т на отгрузки в октябре. На пшеницу 2НRW цены на октябрьские поставки повысились на 21,7 USD/т и составляли 223,6 USD/т FOB Мексиканский залив. Повысились на 14,8 USD/т до 287,9 USD/т цены на канадскую пшеницу 1СW на октябрьские поставки, а на австралийскую мягкую пшеницу APW составили 195,3 USD/т FOB на ближайшие поставки.
Французская мукомольная пшеница (без субсидии) на FOB Руан подорожала на 4,1 USD/т и котировалась по 188,5 USD/т на октябрьские отгрузки по состоянию на 14 октября. Цена на германскую пшеницу (13% протеин) составляла 206,7 USD/т FOB Балтика (рост на 5,6 USD/т).

За последнюю отчетную неделю Европейская Комиссия выдала экспортные лицензии на 395 тыс т мягкой пшеницы. С начала текущего сезона было выдано лицензии на общий объем 5,075 млн т, что на 1,011 млн т меньше, чем за аналогичный период прошлого сезона.
Общий объем импорта зерновых с начала сезона составляет около 2,468 млн т против 3,836 млн т в прошлом году. Объем экспорта зерна составляет 6,198 млн т по сравнению с 8,747 млн т в прошлом сезоне.

Пшеница фуражная и рожь

Декабрьские котировки Будапештской биржи (BSE) на фуражную пшеницу 13 октября составляли 142,34 USD/т, что на 5,61 USD/т выше уровня 6 августа. Мартовские котировки увеличились до 147,27 USD/т (рост на 2,88 USD/т).
На Лондонской бирже EURONEXT (LIFFE) за прошедшую неделю ноябрьские котировки на пшеницу повысились на 4,98 USD/т и составили 165,55 USD/т, а январские котировки увеличились на 5,42 USD/т до 169,98 USD/т. При поставках в марте 2010 года английская пшеница котировалась по 173,30 USD/т, что выше, чем неделю назад на 4,75 USD/т.

Таблица 3. Фьючерсные цены на пшеницу фуражную на некоторых биржах мира

 УЕ — в национальных валютах за 1т

Канадская фуражная пшеница на Ex-Dock Тандербей на октябрьские поставки котировалась по 153,1 USD/т по состоянию на 14 октября, что на 3,95 USD/т выше уровня недельной давности. На английскую фуражную пшеницу на условиях FOB порты Восточного побережья цены за неделю повысились на 4,3 USD/т и составили 165,4 USD/т по состоянию на 14 октября.

В Испании в порту Таррагона импортная фуражная пшеница на этой неделе предлагается по 202,00 USD/т Ex-store с поставкой в октябре.

Ячмень фуражный

В Канаде октябрьские котировки ICE на ячмень фуражный 13 октября составляли 107,81 USD/т, что на 7,38 USD выше уровня недельной давности. Декабрьские котировки находились на уровне 112,62 USD/т (рост на 7,54 USD/т). На поставки ячменя в марте 2009 года котировки находились на уровне 150,25 USD/т.
Декабрьские котировки Будапештской биржи (BSE) на фуражный ячмень 13 октября составляли 139,60 USD/т, что на 0,14 USD/т выше, чем неделю назад. При поставках в марте 2010 года данный товар котировался по 150,55 USD/т (рост на 0,15 USD/т).

Таблица 5. Фьючерсные цены на ячмень фуражный на некоторых биржах мира

УЕ — в национальных валютах за 1т

В Канаде цены на ячмень повысились на 3,3 USD/т и составляли 128,9 USD/т, FOB Тандербей на ближайшие отгрузки. В Европе, на FOB Руан цены увеличились на 0,4 USD/т и составляли 151,6 USD/т на октябрьские поставки. В Германии, в Гамбурге цены понизились на 5,2 USD/т и составляли 152,6 USD/.

Кукуруза фуражная

За неделю декабрьские котировки на фуражную кукурузу на Чикагской товарной бирже повысились на 9,21 USD/т и 13 октября составляли 150,24 USD/т. Мартовские котировки составляли 154,80 USD/т (рост на 8,98 USD/т).
На Будапештской бирже (BSE) ноябрьские котировки на кукурузу 13 октября составляли 150,55 USD/т, что на 9,99 USD/т выше, чем неделю назад. Декабрьские котировки находились на уровне 154,93 USD/т (рост на 12,73 USD/т).
Ноябрьские котировки на французской бирже EURONEXT (Париж) на кукурузу по состоянию на 13 октября находились на уровне 185,02 USD/т, что на 4,74 USD/т выше уровня 6 августа. Январские котировки повысились за прошедшую неделю на 5,15 USD/т и составляли 191,65 USD/т. На поставки кукурузы в марте 2010 года котировки находились на уровне 194,97 USD/т.

Таблица 7. Фьючерсные цены на кукурузу фуражную на некоторых биржах мира

УЕ — в национальных валютах за 1т, за исключением СВОТ

Американская кукуруза №3, FOB Мексиканский залив котировалась по 192,4 USD/т на октябрьские поставки по состоянию на 14 октября, что выше на 18,5 USD/т по сравнению с уровнем недельной давности. Цены на физический товар за неделю во Франции повысились на 12,4 USD/т и составили 190,4 USD/т FOB Бордо на сентябрьские поставки.

В Испании в порту Таррагона импортная кукуруза предлагается по 202,00 USD/т Ex-store с поставкой в октябре. За последнюю отчетную неделю Европейская Комиссия выдала лицензии на импорт 11 тыс т кукурузы (495 тыс т с начала сезона по сравнению с 1495 тыс т за аналогичный период прошлого сезона) и 0 тыс т сорго (1 тыс т с начала

16.11.2009

Обсудить статью