Масличные: обзор мирового рынка

"Агронеделя" № 33 (19 августа - 26 августа 2009)

За прошедший период цены на подсолнечник на биржевом рынке незначительно укрепились на октябрьские - декабрьские контракты на 5-6 USD/т.

Подсолнечник

Цены на семена подсолнечника, экспорт. цена, реком. МСХ Аргентины, FOB порты Аргентины для поставок в августе 2009г. составляют 350 USD/т, что и неделей ранее.

Фьючерсные цены на подсолнечник
	25.08.2009		18.08.2009			11.08.2009	04.08.2009	28.07.2009	Изменение, USD/т	Изменение, нац. валюта
	USD/т	нац. валюта	USD/т	нац. валюта		USD/т
Будапештская товарная биржа (ВСЕ) HUF/т
Окт09	288,83	54200	282,89		55000	290,32	296,35	295,60	+5,93	-800,00
Нояб09	290,43	54500	285,47		55500	293,21	308,74	303,59	+4,96	-1000,00
Дек09	296,82	55700	291,12		56600	301,67	320,60	316,90	+5,70	-900,00

Посевы подсолнечника в Аргентине начались в неблагоприятных погодных условиях в северной части страны. Правительство обнародовало первый прогноз, в котором посевные площади под подсолнечником оцениваются в 1,74 млн га, что на 15% меньше, чем годом ранее.

Производство подсолнечника в Турции оценивается в 800 тыс. т, против 850 тыс. т годом ранее.

Подсолнечное масло и шрот       

Цены на сырое подсолнечное масло на мировом рынке за истекшую неделю незначительно понизились и для поставок в октябре 2009г. составляли 815 USD/т ЕС,  ex-tank С.-З. Европа, что на 15 USD/т меньше, чем неделей ранее.

Суммарное потребление говядины, птицы и свинины в России в 2009 г. снизится на 5% до 8,7 млн т. Несмотря на это, в октябре-июне 2008/09МГ потребление шротов выросло на 7% до 2,84 млн т. За целый сезон этот показатель оценивается в 3,69 млн т.
В октябре-сентябре 2008/09МГ значительно выросла доля потребления подсолнечного шрота, главной тому причиной является более привлекательные цены в сравнении с соевым шротом. За целый сезон потребление подсолнечного шрота прогнозируется увеличиться на 28%, в то время как потребление соевого шрота снизится на 18%.

Рапс, рапсовое масло и шрот

За истекшую неделю цены на рапс на мировом рынке на Виннипегской товарной бирже на  ноябрьские и январские контракты значительно укрепились на 14–15 USD/т и составляли 395 USD/т и 399 USD/т соответственно, а на бирже Euronext на ноябрьские и февральские контракты цены повысились на 15–16 USD/т, чем неделей ранее. На европейской бирже Euronext цены на рапсовое масло значительно укрепились на 21 USD/т, чем неделей ранее. Цены в евро остаются на прежнем уровне. На отчетную дату цены на сырое рапсовое масло ЕС,  ex-mill порты С.-З. Европы на мировом рынке для поставок в ноябре 2009г. составляли 888 USD/т, что на 19 USD/т больше, чем неделей ранее.

Фьючерсные цены на рапс и масло
	25.08.2009			18.08.2009			11.08.2009		04.08.2009	28.07.2009	Изменение, USD/т	Изменение, нац. валюта
	USD/т	нац. Валюта		USD/т	нац. валюта		USD/т
Рапс, Виннипегская товарная биржа (WCE) CAD/т
Нояб09	395,18	426,20		380,58		421,10	411,97		405,74	372,03	+14,60	+5,10
Янв10	398,89	430,20		384,74		425,70	416,03		410,12	376,09	+14,15	+4,50
Март10	401,58	433,10		387,45		428,70	419,35		413,85	380,06	+14,13	+4,40
Рапс, Французская международная финансовая биржа (MATIF) EUR/т
Авг09										361,56
Нояб09	399,91	279,25	383,93			272,00	392,36	397,39		371,52	+15,97	+7,25
Фев09	405,99	283,50	389,93			276,25	399,10	402,40		374,37	+16,06	+7,25
Май10	411,72	287,50	395,22			280,00	404,06	408,48			+16,50	+7,50
Рапсовое масло, сырое, Euronext, EUR/т
Нояб09	1489,35	1040,00	1467,97			1040,00	1474,47		1487,99	1480,38	+21,38	0,00
Фев10	1496,51	1045,00	1475,03			1045,00	1481,55		1495,14	1487,50	+21,48	0,00
Май10	1503,67	1050,00	1482,09			1050,00	1488,64		1502,30	1494,62	+21,59	0,00

Мировое производство рапса и канолы в 2009/10МГ превысит ожидания, в основном за счет хорошей урожайности в ЕС-27. Валовой сбор рапса в ЕС-27 оценивается в 20 млн т, что на 1,1 млн т превышает показатель прошлого года. Мировое производство рапса составит 56,4 млн т, что на 2,1 млн т больше, чем прогнозировалось месяцем ранее, но на 1,4 млн т меньше, чем в 2008/09МГ.

Импорт рапса и канолой Китаем в июле достиг рекордного уровня в 423 тыс. т., против 371 тыс. т в июне. Основным поставщиком выступила Канада.

Соя, соевое масло и шрот

Цены на соевые бобы, соевое масло и соевый шрот на протяжении недели значительно укрепились на биржевом рынке: цены на соевые бобы повысились на 14–35 USD/т до 401 USD/т, цены на соевое масло укрепились на 13–14 USD/т до 806 USD/т, цены на соевый шрот за истекшую неделю продемонстрировали рост на 14–44 USD/т до 358 USD/т на сентябрьские котировки. Цена соевого масла на условиях поставки Голландия/ЕС, ex-mill порты С-З. Европы в ноябре составила 888 USD/т, что на 8 USD/т меньше, чем неделей ранее.

Ключевые факторы, которые будут влиять на ценообразование в ближайшие месяцы:

1. В США наблюдаются благоприятные погодные условия для развития соевых бобов. В связи с этим, валовой сбор сои в США может достичь рекордного показателя. Что является понижательным ценовым фактором.
2. С другой стороны, предложение соевых бобов и продуктов их переработки США может укрепить мировые цены. Мировой рынок будет зависеть от предложения США, так как  в сентябре-феврале будет наблюдаться нехватка сои и продуктов ее переработки в Южной Америке.
3. Несмотря на рекордный урожай соевых бобов в США этой осенью, мировое предложение снизиться до 3-х годичного уровня в сентябре-феврале 2009/10МГ. Валовой сбор сои в Бразилии прогнозируется на уровне 57,6 млн т, а запасы на конец августа 2009 года снизятся на 6,9 млн т. Суммарное предложение соевых бобов США, Аргентиной и Бразилией уменьшится на 10–11 млн т, чем годом ранее. В результате чего, снизиться переработка и экспорт соевого масла и шрота.
4. Ситуация на мировом рынке сои и соевого шрота усугубляется и политикой ЕС-27 насчет продукции содержащей ГМО. Если ЕС-27 не установит нулевую импортную пошлину на соевые бобы, предложение соевого шрота усугубится, а цены возрастут. Переработка соевых бобов в сентябре-феврале 2009/10МГ может снизиться на 1,5–2,0 млн т.
5. Производство соевых бобов Южной Америке значительно вырастет в начале 2010 года. На рынке объемы будут доступны, начиная с февраля. В связи с благоприятными погодными условиями, производство сои в Бразилии оценивается в 62,0 млн т, а в Аргентине-52,0  млн т.
6. Мировая переработка рапса и подсолнечника в сентябре-феврале 2009/10МГ увеличиться, за счет нехватки соевых бобов. Производство канолы в Канаде прогнозируется на уровне 9,54 млн т, что на 3,1 млн т меньше, чем годом ранее. А в ЕС-27 производство рапса выросло на 1,1 млн т в сравнении с прошедшим годом.
7. Мировое предложение подсолнечника и продуктов его переработки превысило предыдущие прогнозы. Валовой сбор подсолнечника в Украине и России прогнозируется составить 6,0 млн т и 6,6 млн т соответственно.
8. Импорт соевых бобов Китаем снизится в августе и сентябре 2009 года. До 20 августа Китай законтрктировал 7,5 млн т соевых бобов нового урожая из США.

Посевные площади под соевыми бобами в Уругвае в текущем году увеличатся до 670 тыс. га, что на 17% больше, чем годом ранее. Валовой сбор сои оценивается в 1,4 млн т в 2010 году, что на 1,1 млн т превышает показатель текущего года. Экспорт соевых бобов Уругваем в марте-феврале 2009/10МГ может достичь 1,1 млн т. За период март-июнь 2009 г. поставки сои Уругваем в ЕС-27 выросли более, чем в два раза и составили 0,65 млн т, а в Китай снизились до 76 тыс. т. 

Правительство Аргентины рассматривает возможность поднятия экспортной пошлины на соевые бобы до 40% или 45% с текущих 35%. В то время, как многие фермеры несут огромные убытки из-за засухи. Данное решение может поднять новую волну протеста.

В Китае наблюдаются засушливые погодные условия, что негативно влияет на развитие посевов сои. Валовой сбор соевых бобов оценивается в 15,3 млн т, который будет собран этой осенью, против 16,1 млн т годом ранее.

К 23 августа 69% посевов соевых бобов в США находятся в хорошем или отличном состоянии (в прошлом году 61%).

В связи с ростом спроса на соевое масло Китаем и Индией, суммарные поставки Аргентиной, Бразилией и США в апреле-июле 2009 г. выросли на 8%. За период октябрь-июль 2008/09МГ экспорт соевого масла тремя странами снизился на 1,3 млн т или 17%.

Импорт 3 масел Китаем в июле вырос до 1,0 млн т, что на 31% превышает показатель прошлого года. За период май-июль импорт 3 масел достиг показателя в 2,57 млн т, что на 0,6 млн т или 30% больше, чем за аналогичный период годом ранее. Импорт пальмового масла составил 1,72 млн т, против 1,40 млн т годом ранее, соевого масла-0,71 млн т, против 0,45 млн т и рапсового масла-0,14 млн т, против 0,12 млн т.
Импорт соевых бобов Китаем в июле вырос до 4,39 млн т, а за период январь-июль этот показатель составил 26,5 млн т, что на 28% превышает показатель прошлого года за аналогичный период. Поставки сои в Китай прогнозируются снизиться в августе до 2,4 млн т, против 3,8 млн т годом ранее, а в сентябре до 2,3 млн т, против 4,1 млн т годом ранее. Это приведет к уменьшению запасов.

Тропические масла

Цены на тропические масла за истекшую неделю показали разноплановую тенденцию. Цены на пальмовое и кокосовое масла снизились на 3–10 USD/т, чем неделей ранее. На малазийской бирже цены на сырое пальмовое масло укрепились на 10 USD/т, чем неделей ранее и составили 692 USD/т на сентябрьские котировки. Цена на малазийское сырое пальмовое масло на условиях поставки CIF  Роттердам в октябре составляет 710 USD/т, что на 3 USD/т меньше, чем неделей ранее.

Фьючерсные цены на Малазийской бирже деривативов (BMD)
	25.08.2009		18.08.2009			11.08.2009	04.08.2009	28.07.2009	Изменение, USD/т	Изменение, нац. валюта
	USD/т	нац. валюта	USD/т	нац. валюта		USD/т
Сырое пальмовое масло
Авг09						712,88	671,78	620,49
Сен09	692,35	2438	682,71		2420	707,18	660,68	611,13	+9,64	+18,00
Окт09	676,73	2383	678,20		2404	702,90	655,84	606,88	-1,47	-21,00
Нояб09	668,78	2355	670,02		2375				-1,24	-20,00

Мировой экспорт пальмоядрового масла в октябре-сентябре может вырасти до 3,0 млн т, что на 0,24 млн т или 9% превышает показатель прошлого года за аналогичный период. Крупнейшим импортером пальмоядрового масла из Малайзии и Индонезии выступает ЕС-27, США, Китай и страны СНГ. Также импортером пальмоядрового масла в основном из Малайзии выступит Филиппины, в связи с ростом использования кокосового масла внутри страны для производства биодизеля.

24.09.2009

Обсудить статью