Масличные: обзор мирового рынка

"Агронеделя" № 31 (05 августа - 12 августа 2009)

За прошедший период цены на подсолнечник на биржевом рынке значительно понизились на октябрьские - декабрьские контракты на 6-19 USD/т.

Подсолнечник

Цены на семена подсолнечника, экспорт. цена, реком. МСХ Аргентины, FOB порты Аргентины для поставок в июле 2009г. составляют 350 USD/т, что и неделей ранее.

Фьючерсные цены на подсолнечник
	11.08.2009		04.08.2009			28.07.2009	21.07.2009	14.07.2009	Изменение, USD/т	Изменение, нац. валюта
	USD/т	нац. валюта	USD/т	нац. валюта		USD/т
Будапештская товарная биржа (ВСЕ) HUF/т
Окт09	290,32	55250	296,35		55000	295,60	309,48	299,32	-6,03	+250,00
Нояб09	293,21	55800	308,74		57300	303,59	314,15	303,84	-15,54	-1500,00
Дек09	301,67	57410	320,60		59500	316,90	321,94	311,37	-18,93	-2090,00

Не претерпели изменений и цены на сырое подсолнечное масло. Средние цены на подсолнечник несколько снизились (-200 руб/т) на фоне вялого спроса переработчиков.

Подсолнечное масло и шрот             

Цены на сырое подсолнечное масло на мировом рынке за истекшую неделю значительно понизились и для поставок в октябре 2009г. составляли 820 USD/т ЕС,  ex-tank С.-З. Европа, что на 40 USD/т меньше, чем неделей ранее.

Рапс, рапсовое масло и шрот

За истекшую неделю цены на рапс на мировом рынке на Виннипегской товарной бирже на  ноябрьские и январские контракты незначительно укрепились на 5–6 USD/т и составляли 412 USD/т и 416 USD/т соответственно, а на бирже Euronext на ноябрьские и февральские контракты цены понизились на 3–5 USD/т, чем неделей ранее. На европейской бирже Euronext цены на рапсовое масло незначительно понизились на 13–14 USD/т, чем неделей ранее. Цены в евро остаются на прежнем уровне. На отчетную дату цены на сырое рапсовое масло ЕС,  ex-mill порты С.-З. Европы на мировом рынке для поставок в ноябре 2009г. составляли 878 USD/т, что на 16 USD/т меньше, чем неделей ранее.

Экспорт канолы из Канады снизиться на 1,8–1,9 млн т в августе-июле 2009/10МГ, чего опасаются импортеры в поисках альтернативы.

По официальным данным прогноз производства рапса во Франции увеличен до 5,31 млн т, что на 0,6 млн т превышает показатель прошлого года.

В связи с хорошей урожайностью рапса, валовой сбор этой культуры в ЕС-27 оценивается в 20 млн т, против 18,9 млн т в 2008 году.

Фьючерсные цены на рапс и масло
	11.08.2009			04.08.2009			28.07.2009		21.07.2009	14.07.2009	Изменение, USD/т	Изменение, нац. валюта
	USD/т	нац. Валюта		USD/т	нац. валюта		USD/т
Рапс, Виннипегская товарная биржа (WCE) CAD/т
Июль09										365,44
Нояб09	411,97	446,70		405,74		435,30	372,03		380,46	366,30	+6,23	+11,40
Янв10	416,03	451,10		410,12		440,00	376,09		383,80	370,09	+5,91	+11,10
Март10	419,35	454,70		413,85		444,00	380,06		386,69		+5,50	+10,70
Рапс, Французская международная финансовая биржа (MATIF) EUR/т
Авг09							361,56	378,52		390,77
Нояб09	392,36	276,75	397,39			277,75	371,52	382,42		393,56	-5,03	-1,00
Фев09	399,10	281,50	402,40			281,25	374,37	385,61		398,79	-3,30	+0,25
Май10	404,06	285,00	408,48			285,50					-4,42	-0,50
Рапсовое масло, сырое, Euronext, EUR/т
Авг09										1436,20
Нояб09	1474,47	1040,00	1487,99			1040,00	1480,38		1475,76	1450,14	-13,52	0,00
Фев10	1481,55	1045,00	1495,14			1045,00	1487,50		1482,86	1457,12	-13,59	0,00
Май10	1488,64	1050,00	1502,30			1050,00	1494,62		1489,95		-13,65	0,00

Соя, соевое масло и шрот

Цены на соевые бобы, соевое масло и соевый шрот на протяжении недели значительно укрепились на биржевом рынке: цены на соевые бобы повысились на 2–19 USD/т до 447 USD/т, цены на соевое масло укрепились на 12–13 USD/т до 838 USD/т, цены на соевый шрот за истекшую неделю укрепились на 4–16 USD/т до 383 USD/т на августовские котировки. Цена соевого масла на условиях поставки Голландия/ЕС, ex-mill порты С-З. Европы в ноябре составила 881 USD/т.
Мировые цены на сою, соевое масло и шрот значительно укрепились, несмотря на то, что более 67% посевов сои в США оцениваются в хорошем состоянии и только 8%-в плохом. Повышательной ценовой тенденции способствовали следующие факторы:

1. Запасы соевых бобов старого урожая в США снизились до минимального уровня, а в Аргентине и Бразилии намного ниже показателя прошлого сезона.
2. Прогнозы жаркой погоды в США могут негативно повлиять на развитие соевых бобов.
3. Недостаток дождей в Индии пагубно влияют на урожай сои, что в свою очередь может отразиться на снижении экспорта соевого шрота в первой половине сезона 2009/10, в то время как предложение этого товара Южной Америкой находится под вопросом.

В ближайшие месяцы доля экспорта соевого масла Южной Америкой значительно уменьшится. Спрос на соевое масло из США демонстрирует рост. В июле-декабре 2009 г. предложение соевого масла на мировом рынке снизится до минимального уровня. Предложение рапсового и подсолнечного масла не сможет покрыть недостаток соевого масла из-за уменьшения производства. Покупатели будут ориентироваться на предложение пальмового масла, в связи с чем цены на пальмовое масло за прошедшую неделю укрепились в среднем на 11% в Роттердаме.

Китай до 30 июля закупил 6,2 млн т соевых бобов нового урожая в США, что в дважды больше, чем средний показатель в этот период. Данная тенденция опровергает сведенья о достаточном количестве аккумулированных ранее запасов.

Производство биодизеля в Бразилии в июне увеличилось на 37%, а за период январь-июнь это показатель вырос на 42% до 574 тыс. т. Доля использования соевого масла как сырья для производства  биодизеля увеличилась до 81% в июне.

Недостаточное производство и увеличение спроса в биодизельной промышленности влечет за собой резкий спад поставок соевого масла на мировой рынок Аргентиной и Бразилией.
Суммарный экспорт соевого масла Аргентиной и Бразилией в июле-декабре 2009 г. снизится до 3,0 млн т, что на 0,9–1,0 млн т меньше, чем годом ранее. Поставки соевого масла Южной Америкой увеличатся с начала марта 2010 года, когда будет доступен новый урожай, прогноз которого довольно оптимистичен.
Поставки соевого масла Аргентиной, Бразилией и США в июле-декабре 2009 г. прогнозируются составить 3,8 млн т, что на 0,5 млн т меньше, чем годом ранее.

Производство соевого масла в Аргентине находится под влиянием биодизельной промышленности. Преференциальная экспортная пошлина побуждает трейдеров и переработчиков экспортировать биодизель, нежели соевое масло.
Производство и экспорт биодизеля Аргентиной оценивается в 100–130 тыс. т в месяц за период август-октябрь 2009 г. производство биодизеля в 2009 году может достичь 1,0 млн т, против 0,7 млн т в 2008 году.

В связи с увеличением производства биодизеля в Бразилии, потребление соевого масла внутри страны увеличится на 0,3 млн т в июле-декабре 2009 г, что составляет 80% общего производства соевого масла, в то время как  этот показатель оценивался в 60% на протяжении последних трех лет.

За период 23–30 июля США продали 81 тыс. т соевого масла для экспорта. За весь июль этот показатель оценивается в 100 тыс. т, прогнозируется дальнейший рост экспортных поставок в августе-декабре 2009 г. За период июль-декабрь 2009 г. экспорт соевого масла США прогнозируется на уровне 800 тыс. т, что почти в два раза превышает показатель прошлого года за аналогичный период. В связи с этим запасы соевого масла в США могут снизиться с 1,55 млн т в июне до 1,3–1,4 млн т в декабре.
Запасы соевого масла сократятся не только в США, но и в Аргентине и Бразилии. Так суммарные запасы соевого масла в трех странах оцениваются в 1,84 млн т на конец декабря, против 2,28 млн т в июле.

Южная Корея проводит тендер на закупку 5000 т соевых бобов без содержания ГМО с поставкой в октябре-декабре в порт Бусан. Тендер разделен на 5 лотов по 1 тыс. т каждый. Предложение  поставщиков должны быть подтверждены до 17 августа.
Прогнозируется увеличение посевной площади под соевыми бобами в Бразилии в 2009/10МГ. Так в штате Мато Гроссо посевная площадь увеличится на 2,5%. Посевная площадь под соей в Бразилии в 2008/09МГ оценивается в 21,73 млн га, а средняя урожайность — 2,63 т/га, против 2,82 т/га в предыдущем году. Основной причиной чего является засушливые погодные условия. Вследствие чего было собрано 57 млн т сои, против рекордных 60 млн т сезоном ранее.

Тропические масла

Цены на тропические масла за истекшую неделю значительно укрепились на 5–45 USD/т, чем неделей ранее. На малазийской бирже цены на сырое пальмовое масло повысились на 41–47 USD/т, чем неделей ранее и составили 713 USD/т на августовские котировки. Цена на малазийское сырое пальмовое масло на условиях поставки CIF  Роттердам в августе составляет 750 USD/т, что на 45 USD/т больше, чем неделей ранее.

Фьючерсные цены на Малазийской бирже деривативов (BMD)
	11.08.2009		04.08.2009			28.07.2009	21.07.2009	14.07.2009	Изменение, USD/т	Изменение, нац. валюта
	USD/т	нац. валюта	USD/т	нац. валюта		USD/т
Сырое пальмовое масло
Июл09								567,97
Авг09	712,88	2500	671,78		2360	620,49	614,27	566,58	+41,10	+140,00
Сен09	707,18	2480	660,68		2321	611,13	607,23	565,47	+46,50	+159,00
Окт09	702,90	2465	655,84		2304	606,88	603,85		+47,06	+161,00

Экспорт пальмового масла Малайзией за период 1–10 августа вырос на 3,5% до 400,87 тыс. т, против 387,38 тыс. т за аналогичный период месяцем ранее.

Производство сырого пальмового масла в Малайзии оценивается на уровне 1,49 млн т, что на 4,5% меньше, чем годом ранее.

Уменьшение производства с одной стороны и рост спроса с другой ведут к значительному уменьшению запасов пальмового масла. К концу июля запасы пальмового масла в Малайзии составили 1,33 млн т, что на 0,65 млн т меньше, чем годом ранее.
Экспорт пальмового масла Малайзией в июле составил 1,45 млн т, что на 13% больше, чем месяцем ранее. А поставки биодизеля на внешний рынок Малайзией в июле оцениваются в 32 тыс. т, а за период январь-июль 146 тыс. т, что на 90 тыс. т больше, чем за аналогичный период годом ранее.

Цены на пальмоядровое масло демонстрируют  рост. Основными причинами чего является рост экспортных поставок и снижение запасов. Экспорт в январе-июле 2009 г. увеличился на 13%, частично за счет сокращения предложения кокосового масла. Запасы пальмоядрового масла на конец июля составляли 265 тыс. т. что является самым низким показателем с декабря 2007 года.
Производство пальмоядрового масла Малайзией снизилось на 2% в январе-июне 2009 года, в то время как пальмового на — 3,6%.

10.09.2009

Обсудить статью