На рынке продовольственного зерна, как и ожидалось, произошла существенная коррекция цен и биржевых котировок после недавнего обвала.
Продовольственная пшеница
Следует отметить, что товарные рынки стали фактически ориентированны на финансовый и фондовый сектора, и фундаментальные факторы играют, по большей мере, второстепенную роль. Так абсолютный рост цен во всех регионах мира был вызван как позитивными новостями о небольшом улучшении ситуации на финансовом рынке, так и спекуляцией на биржах. Трейдеры начали поднимать котировки дабы покрыть свои потери и зафиксировать прибыль в ближайшем будущем (соответственно, произойдет очередной небольшой спад после массового сбрасывания позиций). Также укреплению цен на американскую пшеницу способствовал неплохой импортный спрос (несмотря на неконкурентоспособность на рынке Северной Африки и Ближнего Востока).
В Европе рост был не такой выразительный из-за более сдержанного отношения трейдеров к изменениям на рынке США. Укрепление евро само по себе уже привело к увеличению котировок, к примеру, в Будапеште они практически не поменялись в национальной валюте.
Следует отметить доминирование в этом сезоне российской пшеницы на последних тендерах. Ввиду высокого качества по сравнению с украинским зерном и несколько меньшей цены сопоставляя ее с стоимостью европейской и американской пшеницы, эта российская злаковая культура является более конкурентоспособной.
На Чикагской товарной бирже за прошедшую неделю декабрьские котировки на продовольственную пшеницу повысились на 22,19 USD/тонна и составили 275,72 USD/тонна. Мартовские котировки находились на уровне 283,00 USD/тонна (повышение на 21,38 USD/тонна). При поставках в мае 2009 года пшеница котировалась по 287,85 USD/тонна.
Декабрьские котировки Будапештской биржи (BSE) на продовольственную пшеницу (евростандарт) 23 сентября составляли 207,03 USD/тонна, что на 9,81 USD/тонна выше, чем неделей ранее. Мартовские котировки повысились до 227,74 USD/тонна (рост на 6,89 USD/тонна).
Ноябрьские котировки на французской бирже EURONEXT (Париж) за неделю повысились на 7,73 USD/тонна до 250,03 USD/тонна. Январские котировки уменьшились на 7,73 USD/тонну до уровня 250,03 USD/тонна, а на поставки в марте 2009 года повысились на 7,39 USD/тонна до 250,76 USD/тонна.
Таблица 1. Фьючерсные цены на пшеницу продовольственную на некоторых биржах мира
Месяц
23.09.08
16.09.08
03.06.08
Изменение
USD/тонна
УЕ
USD/тонна
УЕ
USD/тонна
USD/тонна
УЕ
Чикагская товарная биржа (СВОТ), Usc/bu
Декабрь
275,72
750,40
253,53
690,00
290,12
22,19
60,40
Март 09
283,00
770,20
261,61
712,00
21,38
58,20
Май 09
287,85
783,40
265,73
723,20
22,12
60,20
Будапештская фондовая биржа (ВSЕ), HUF / MT
Декабрь
207,03
34000
197,22
33400
259,95
9,81
600
Март 09
227,74
37400
220,84
37400
279,90
6,89
0
Май 09
234,44
38500
227,34
38500
7,10
0
Французская биржа EURONEXT (Париж), EUR/ MT
Ноябрь
250,03
171,50
242,30
169,75
289,04
7,73
1,75
Январь09
250,03
171,50
242,30
169,75
290,21
7,73
1,75
Март 09
250,76
172,00
243,37
170,50
7,39
1,50
УЕ — в национальных валютах за 1 тонну, за исключением СВОТ
За прошедшую неделю цены на пшеницу 2SRW FOB, Мексиканский залив повысились на 18,9 USD/тонна и составили 244,7 USD/тонна на отгрузки в сентябре. На пшеницу 2НRW цены на сентябрьские поставки повысились на 19,6 USD/тонна и составляли 317,5 USD/тонна FOB Мексиканский залив. Повысились на 16,9 USD/тонна до 381,6 USD/тонна цены на канадскую пшеницу 1СW на сентябрьские поставки, а на австралийскую мягкую пшеницу APW 2 повысились на 34,0 USD/тонна и составили 369,3 USD/тонна FOB на ближайшие поставки.
Французская мукомольная пшеница (без субсидии) на FOB Руан подорожала на 10,0 USD/тонна и котировалась по 254,8 USD/тонна на сентябрьские отгрузки по состоянию на 24 сентября. Цена на германскую пшеницу (13% протеин) составляла 295,1 USD/тонна FOB Балтика (рост на 7,2 USD/тонна).
За последнюю отчетную неделю Европейская Комиссия выдала экспортные лицензии на 495 тыс. тонн мягкой пшеницы. С начала текущего сезона было выдано лицензии на общий объем 4,793 млн тонн, что примерно на 3,058 млн тонн больше, чем за аналогичный период прошлого сезона.
Общий объем импорта зерновых с начала сезона составляет около 3,419 млн тонн против 4,875 млн тонн в прошлом году. Объем экспорта зерна составляет 6,766 млн тонн по сравнению с 4,347 млн тонн в прошлом сезоне.
Пшеница фуражная и рожь
Рынок фуражной пшеницы следовал сектору продовольственного зерна, но рост цен и котировок был вызван лишь укреплением валют в сравнении с долларом, а в национальных валютах они даже несколько снизились. Здесь фундаментальный фактор оказался сильнее, поэтому новости о увеличении предложения фуража на мировом рынке толкают цены вниз.
Декабрьские котировки Будапештской биржи (BSE) на фуражную пшеницу 23 сентября составляли 158,32 USD/тонна, что на 1,84 USD/тонна выше уровня 16 сентября. Мартовские котировки увеличились до 163,80 USD/тонна (повышение на 4,96 USD/тонна).
В Канаде, на Виннипегской товарной бирже (WCE), октябрьские котировки находились на уровне 272,88 USD/тонна, что на 5,44 USD/тонна выше, чем неделю назад.
На Лондонской бирже EURONEXT (LIFFE) за неделю ноябрьские котировки на пшеницу повысились на 1,49 USD/тонна и составили 195,51 USD/тонна, а январские котировки повысились на 1,90 USD/тонна до 201,49 USD/тонна. При поставках в марте 2009 года английская пшеница котировалась по 205,17 USD/тонна, что ниже, чем неделю назад на 1,27 USD/тонна.
Таблица 3. Фьючерсные цены на пшеницу фуражную на некоторых биржах мира
Месяц
23.09.08
16.09.08
03.06.08
Изменение
USD/тонна
УЕ
USD/тонна
УЕ
USD/тонна
USD/тонна
УЕ
Будапештская фондовая биржа (ВSЕ), HUF / MT
Декабрь
158,32
26000
156,48
26500
247,73
1,84
-500
Март 09
163,80
26900
158,84
26900
257,38
4,96
0
Виннипегская товарная биржа (WCE), CAD / MT
Октябрь
272,88
285,00
267,43
285,00
285,83
5,44
0
Лондонская биржа EURONEXT(LIFFE, Лондон), GBP/MT
Ноябрь
195,51
106,25
194,02
108,00
269,65
1,49
-1,75
Январь09
201,49
109,50
199,59
111,10
275,55
1,90
-1,60
Март 09
205,17
111,50
203,91
113,50
1,27
-2,00
УЕ — в национальных валютах за 1т
Канадская фуражная пшеница на Ex-Dock Тандербей на сентябрьские поставки котировалась по 241,2 USD/тонна по состоянию на 24 сентября, что на 7,1 USD/тонна выше уровня недельной давности, а в порту Св. Лаврентия отмечен рост на 0,4 USD/тонна до 266,5 USD/тонна. На английскую фуражную пшеницу на условиях FOB порты Восточного побережья цены за неделю повысились на 4,4 USD/тонна и составили 194,1 USD/тонна по состоянию на 24 сентября. Австралийская фуражная пшеница на базисе FOB Аделаида котировалась по 271,5 USD/тонна, что выше цен недельной давности на 0,4 USD/тонна.
*Цены для июльских поставок по состоянию на 30.07.08г. ** Цены для августовских поставок по состоянию на 27.08.08г.
Ячмень фуражный
Ситуация на рынке фуражного ячменя была неоднородной в зависимости от региона, в целом наблюдался повышательный тренд во всех регионах мира, кроме Европы, где они снизились. Биржевые котировки в Канаде и Будапеште несколько увеличились, хотя в последнем случае это произошло из-за изменений на валютном рынке. Как фактор ограничения является еще не закончившийся праздник Рамадана в мусульманских странах, в связи с чем большинство трейдеров в европейском регионе (и в частности в Украине) понизили свои экспортные цены для привлечения новых покупателей.
В Канаде октябрьские котировки WCE на ячмень фуражный 23 сентября составляли 187,66 USD/тонна, что на 6,75 USD выше уровня недельной давности. Декабрьские котировки находились на уровне 194,36 USD/тонна (рост на 9,23 USD/тонна). На поставки ячменя в марте 2009 года котировки находились на уровне 203,46 USD/тонна.
Декабрьские котировки Будапештской биржи (BSE) на фуражный ячмень 23 сентября составляли 173,54 USD/тонна, что на 5,25 USD/тонна выше, чем неделю назад. Мартовские котировки находились на уровне 179,63 USD/тонна (повышение на 5,44 USD/тонна).
Таблица 5. Фьючерсные цены на ячмень фуражный на некоторых биржах мира
Месяц
23.09.08
16.09.08
03.06.08
Изменение
USD/тонна
УЕ
USD/тонна
УЕ
USD/тонна
USD/тонну
УЕ
Виннипегская товарная биржа (WCE), CAD / MT
Октябрь
187,66
196,00
180,92
192,80
238,19
6,75
3,20
Декабрь
194,36
203,00
185,14
197,30
248,32
9,23
5,70
Март 09
203,46
212,50
192,08
204,70
11,38
7,80
Будапештская фондовая биржа (ВSЕ), HUF / MT
Декабрь
173,54
28500
168,29
28500
238,08
5,25
0
Март 09
179,63
29500
174,19
29500
5,44
0
УЕ — в национальных валютах за 1т
В Канаде цены на ячмень повысились на 0,7 USD/тонна и составляли 183,3 USD/тонна, FOB Тандербей на ближайшие отгрузки. А в порту Св. Лаврентия цены на ячмень №2 повысились на 0,2 USD/тонна до уровня 228,0 USD/тонна. В Европе, на FOB Руан цены уменьшились на 1,2 USD/тонна и составляли 216,4 USD/тонна на сентябрьские поставки. В Австралии цены повысились на 97,2 USD/тонна и составляли 338,7 USD/тонна в портах Восточного побережья на сентябрьские поставки. Цены на американский фуражный ячмень №2 повысились на 0,1 USD/тонна до уровня 242,0 USD/тонна.
*Цены для июльских поставок по состоянию на 30.07.08г. ** Цены для августовских поставок по состоянию на 27.08.08г.
Кукуруза фуражная
Рынок фуражной кукурузы следовал тенденциям на рынке пшеницы, сои-бобов и нефти, который несколько укрепились в ценовом отношении. К тому же, на текущий момент лишь 33% посевов кукурузы созрели против среднего ежегодного показателя в 63% (хотя благоприятный прогноз погоды на ближайшую неделю возможно даст посевам доспеть и наверстать упущенное).
За предыдущую неделю декабрьские котировки на фуражную кукурузу на Чикагской товарной бирже повысились на 11,02 USD/тонна и 23 сентября составляли 220,55 USD/тонна. Мартовские котировки составляли 227,56 USD/тонна (рост на 10,94 USD/тонна).
На Будапештской бирже (BSE) ноябрьские котировки на кукурузу 16 сентября составляли 158,32 USD/тонна, что на 3,55 USD/тонна выше, чем неделю назад. Декабрьские котировки находились на уровне 159,84 USD/тонна (рост на 2,77 USD/тонна).
Ноябрьские котировки на французской бирже EURONEXT (Париж) на кукурузу по состоянию на 23 сентября находились на уровне 226,71 USD/тонна, что на 4,74 USD/тонна выше уровня 16 сентября. Январские котировки повысились за неделю на 6,25 USD/тонна и составляли 230,35 USD/тонна. На поставки кукурузы в марте 2009 года котировки находились на уровне 231,81 USD/тонна.
Таблица 7. Фьючерсные цены на кукурузу фуражную на некоторых биржах мира
Месяц
23.09.08
16.09.08
03.06.08
Изменение
USD/тонна
УЕ
USD/тонна
УЕ
USD/тонну
USD/тонна
УЕ
Чикагская товарная биржа (СВОТ), Usc/bu
Декабрь
220,55
560,20
209,53
532,20
250,47
11,02
28,00
Март 09
227,56
578,00
216,61
550,20
10,94
27,80
Май 09
231,97
589,20
221,26
562,00
10,71
27,20
Будапештская фондовая биржа (ВSЕ), HUF / MT
Ноябрь
158,32
26000
154,77
26210
295,99
3,55
-210
Декабрь
159,84
26250
157,07
26600
263,81
2,77
-350
Март 09
173,54
28500
168,29
28500
-
5,25
0
Французская биржа EURONEXT (Париж), EUR/ MT
Ноябрь
226,71
155,50
221,96
155,50
289,82
4,74
0,00
Январь 09
230,35
158,00
224,10
157,00
289,04
6,25
1,00
Март 09
231,81
159,00
226,96
159,00
4,85
0,00
УЕ — в национальных валютах за 1т, за исключением СВОТ
Американская кукуруза №3, FOB Мексиканский залив котировалась по 242,8 USD/тонна на сентябрьские поставки по состоянию на 24 сентября, что выше на 13,3 USD/тонна по сравнению с уровнем недельной давности и 241,4 USD/тонна — на отгрузки в октябре. Цены на физический товар за прошедшую неделю во Франции повысились на 4,2 USD/тонна и составили 227,3 USD/тонна FOB Бордо на сентябрьские поставки. До 197,7 USD/тонна понизились цены на кукурузу в Бразилии. В Аргентине цены уменьшились за неделю на 6,4 USD/тонна, до 209,7 USD/тонна, FOB на сентябрьские отгрузки.
За последнюю отчетную неделю Европейская Комиссия выдала лицензии на импорт 61 тыс. тонн кукурузы (1435 тыс. т с начала сезона по сравнению с 2436 тыс. т за аналогичный период прошлого сезона) и 0 тыс. т сорго (183 тыс. т с начала сезона по сравнению с 650 тыс. т за аналогичный период прошлого сезона).
